Co je úroková sazba: úrok vs. RPSN, fixace, repo sazba a úrok z prodlení

10.11.2026 Jan Kotlář

S úrokovou sazbou se potkáte u hypotéky, půjčky na auto, kreditní karty i spořicího účtu. Úroková sazba je cena peněz: říká, kolik procent z půjčené nebo uložené částky zaplatí dlužník věřiteli za určité období, obvykle za rok. Kdo si půjčuje, úrok platí. Kdo spoří nebo kupuje dluhopisy, úrok dostává. Vysvětlujeme, co znamená p.a., jak se liší úrok od RPSN, fixní sazba od pohyblivé a proč všichni sledují repo sazbu ČNB.

Co znamená úroková sazba a zkratka p.a.

Úrok je odměna za to, že vám někdo na čas přenechá své peníze. Částce, ze které se úrok počítá, se říká jistina. Sazba se uvádí v procentech a k ní období: p.a. (per annum) znamená ročně, p.m. měsíčně. Když smlouva období neuvádí, platí podle § 1803 občanského zákoníku domněnka, že se ujednaná výše úroků týká ročního období.

Pozor na měsíční sazby: 1 % p.m. vypadá nevinně, ale za rok jde zhruba o 12 % a při měsíčním připisování úroků dokonce o 12,68 %.

Jednoduché a složené úročení

U jednoduchého úročení se úrok počítá stále jen z původní jistiny. U složeného úročení se připsané úroky přičtou k jistině a v dalším období se úročí i ony, vznikají tedy úroky z úroků. U vkladů je to běžné, u dluhů podle § 1806 občanského zákoníku lze úroky z úroků požadovat jen tehdy, když to bylo ujednáno.

Příklad: 100 000 Kč při 4 % p.a.	Výpočet	Výsledek
Jednoduchý úrok za 1 rok	100 000 × 0,04	4 000 Kč
Po srážkové dani 15 %	4 000 × 0,85	3 400 Kč
Jednoduché úročení, 3 roky	100 000 + 3 × 4 000	112 000 Kč
Složené úročení, 3 roky (ročně)	100 000 × 1,04³	112 486,40 Kč
Měsíční připisování, 1 rok	100 000 × (1 + 0,04/12)¹²	104 074,15 Kč

Čím častěji se úroky připisují, tím víc jich nakonec je. Výsledky v tabulce jsou před zdaněním (kromě druhého řádku). Úroky z účtů a vkladů fyzických osob, které nejsou určené k podnikání, se podle § 36 odst. 2 písm. j) zákona o daních z příjmů daní zvláštní sazbou 15 %, kterou strhává banka.

Úroková sazba, nebo RPSN?

U spotřebitelských úvěrů se setkáte se dvěma čísly. Zápůjční úroková sazba je podle § 3 odst. 2 zákona o spotřebitelském úvěru (č. 257/2016 Sb.) pevná nebo pohyblivá procentní sazba uplatňovaná ročně na čerpanou výši úvěru. RPSN, roční procentní sazba nákladů, vyjadřuje celkové náklady úvěru jako roční procento z jeho výše: kromě úroků i poplatky, provize a další platby, které musíte zaplatit. Co se do ní počítá, upravuje § 133 zákona.

Podle ČNB je RPSN určená právě ke srovnání nabídek, protože samotný úrok o ceně úvěru nevypovídá dostatečně. Do RPSN se podle ČNB promítají třeba poplatky za posouzení žádosti, za uzavření smlouvy, za vedení úvěrového účtu nebo povinné pojištění schopnosti splácet. Jakmile reklama uvádí jakýkoli údaj o nákladech úvěru, musí obsahovat i RPSN. Vždy ji najdete v předsmluvních informacích a ve smlouvě.

Úvěr 100 000 Kč na 5 let, úrok 8 % p.a.	Splátka	RPSN
Bez poplatků	2 027,64 Kč měsíčně, celkem 121 658 Kč	8,30 %
Poplatek 2 000 Kč za uzavření smlouvy	stejná	9,23 %
Poplatek 2 000 Kč + vedení účtu 50 Kč měsíčně	2 077,64 Kč	10,37 %

I bez poplatků je RPSN vyšší než úroková sazba, protože se splácí měsíčně a RPSN to přepočítává na roční efektivní míru. Čísla jsou modelová, spočítaná podle vzorce ze zákona. ČNB v desateru pro sjednávání úvěru navíc radí dívat se hlavně na celkovou částku, kterou zaplatíte.

Zákon chrání i před chybějícími údaji. Pokud smlouva o spotřebitelském úvěru neobsahuje úrokovou sazbu, RPSN nebo celkovou částku, platí podle § 110 odst. 1, že úroková sazba se rovná repo sazbě ČNB platné v den uzavření smlouvy, a k jiným poplatkům se nepřihlíží. Novelu zákona o spotřebitelském úvěru, která pravidla mění, schválil parlament a prezident ji podepsal 4. 11. 2026. Změny rozebereme zvlášť, až vyjde ve Sbírce zákonů.

Fixní, nebo pohyblivá sazba

Pevná (fixní) sazba se po sjednanou dobu nemění. U hypoték se jí říká fixace a po jejím skončení vám banka nabídne sazbu novou. Pohyblivá sazba se mění podle referenční úrokové sazby, kterou zákon popisuje jako veřejně dostupnou sazbu, již strany smlouvy nemohou ovlivnit. Podle ČNB vám poskytovatel musí předem popsat vlastnosti pevné a pohyblivé sazby a podmínky její změny.

Proč na tom záleží, ukazuje modelová hypotéka 3 000 000 Kč na 25 let: při 4 % p.a. vychází splátka 15 835 Kč měsíčně, při 5 % p.a. 17 538 Kč. Jediný procentní bod tak dělá rozdíl 1 703 Kč měsíčně a za celou dobu přes 510 000 Kč.

Repo sazba ČNB a proč ovlivňuje úvěry i spoření

Klíčovou sazbou České národní banky je dvoutýdenní (2T) repo sazba. Bankovní rada ji 5. listopadu 2026 zvýšila o 0,25 procentního bodu na 4,00 % s platností od 6. 11. 2026. Předtím byla 3,75 % od 19. 6. 2026 a 3,50 % od 9. 5. 2025, jak ukazuje historie repo sazby.

Podle ČNB se nastavení jejích sazeb promítá do tržních úrokových sazeb, a tím do spotřeby, investic, úspor i cen. Vyšší sazby inflaci snižují, nižší ji zvyšují, plný účinek se ale projeví s víc než ročním zpožděním. ČNB tím míří k inflaci kolem 2 %. Pro domácnost to znamená, že s vyšší repo sazbou obvykle zdražují nové úvěry a pohyblivé sazby, ale rostou i úroky na spoření. Konkrétní sazby si ovšem každá banka určuje sama.

Úrok z prodlení

Když nezaplatíte včas, může věřitel podle § 1970 občanského zákoníku chtít úrok z prodlení. Pokud jeho výši smlouva neurčuje, platí výše z nařízení vlády č. 351/2013 Sb.: repo sazba ČNB platná první den kalendářního pololetí, v němž prodlení vzniklo, plus 8 procentních bodů, a ta zůstává po celou dobu prodlení.

Prodlení vzniklé v 1. pololetí 2026: repo 3,50 % k 1. 1. 2026, úrok z prodlení 11,50 % ročně.
Prodlení vzniklé ve 2. pololetí 2026: repo 3,75 % k 1. 7. 2026, úrok z prodlení 11,75 % ročně.
Příklad: dluh 10 000 Kč zaplacený o 30 dní později, prodlení od října 2026: 10 000 × 0,1175 × 30/365 ≈ 96,58 Kč.

Zvýšení repo sazby od 6. 11. 2026 se tak u nových prodlení projeví až od 1. 1. 2027. Co dalšího hrozí při nesplácení, popisují články co se stane, když nezaplatíte splátku a co se stane, když nezaplatíte půjčku.

Kde se s úrokovou sazbou setkáte

Hypotéka: sazba a délka fixace rozhodují o splátce na roky dopředu.
Spotřebitelský úvěr a kreditní karta: srovnávejte RPSN a celkovou částku k zaplacení. U karty si ve smlouvě ověřte, kdy začíná úrok běžet a jaká sazba platí při výběru hotovosti.
Spořicí účet a termínovaný vklad: zajímá vás sazba p.a., jak často se úroky připisují a zda sazba platí pro celou částku. Výnos je po srážkové dani 15 %.
Dluhopisy: úrok se jmenuje kupon. Více v článku základy investování do akcií, dluhopisů a nemovitostí.
Bezúročný úvěr NZÚ: úvěr poskytnou banky a stavební spořitelny, ale úroky za domácnost zaplatí stát. Viz dotace na výměnu kotle 2026 a bezúročný úvěr pro SVJ.

Časté otázky

Je lepší nižší úroková sazba, nebo nižší RPSN?

Pro srovnání úvěrů na stejnou částku a dobu je lepší RPSN, protože zahrnuje i poplatky. Nakonec rozhoduje celková částka, kterou zaplatíte, a splátka, kterou váš rozpočet unese.

Co znamená 4 % p.a.?

Že za rok dostanete nebo zaplatíte 4 % z jistiny. Ze 100 000 Kč je to 4 000 Kč ročně před zdaněním, u spoření po srážkové dani 3 400 Kč.

Jak vysoký je úrok z prodlení v listopadu 2026?

Pokud smlouva nestanoví jinak, u prodlení, které začalo ve 2. pololetí 2026, je to 11,75 % ročně (repo 3,75 % + 8 p. b.). U prodlení od 1. 1. 2027 bude rozhodovat repo sazba platná k tomuto dni.

Zdraží se mi hypotéka, když ČNB zvýší repo sazbu?

Během fixace ne, pevná sazba se nemění. Změna sazeb ČNB se ale může promítnout do nabídky při konci fixace a do úvěrů s pohyblivou sazbou.

Může mi někdo účtovat úroky z úroků?

U dluhů jen tehdy, když to bylo ujednáno (§ 1806 občanského zákoníku). U spoření je připisování úroků k jistině obvyklé a pro vás výhodné.

Kam se obrátit při sporu o úvěr?

Nejprve poskytovatele písemně vyzvěte k nápravě. Když to nepomůže, spory o úvěry řeší mimosoudně finanční arbitr a řízení se podle § 18 zákona o finančním arbitrovi nezpoplatňuje. Dohled nad poskytovateli úvěrů vykonává ČNB.

Související články

Navazují tyto články: základy finanční gramotnosti, jak ušetřit peníze z výplaty, co je dividenda, jak fungují ETF a indexové fondy, Nová zelená úsporám 2026, za jak dlouho přijde exekutor a životní a existenční minimum.

Zdroje

Zobrazeno: 36

Hodnocení

Sdílením pomůžeš šířit pravdu.